Индекс доллара вырос до 99,2 в понедельник, увеличиваясь четвертую подряд сессию, поскольку инвесторы готовились к предстоящему заседанию Федеральной резервной системы, оценивая влияние растущих цен на нефть. В настоящее время рынки оценивают вероятность повышения процентной ставки ФРС на 25 базисных пунктов в среду на уровне 86%, при этом ожидается еще одно повышение в этом году. Данные, опубликованные в пятницу, показали, что потребительская инфляция в США осталась на уровне 3,4% в августе, что соответствует показателю июля и ожиданиям рынка, в то время как базовая инфляция превысила прогнозы, так как базовый индекс потребительских цен вырос на 0,3% по сравнению с предыдущим месяцем. Цены производителей в США также ускорились в августе, в то время как данные по рынку труда указывали на продолжающуюся устойчивость занятости. Более высокие цены на нефть добавили дополнительное инфляционное давление после того, как Саудовская Аравия закрыла критически важный Восточно-Западный трубопровод, который предоставляет альтернативный маршрут вокруг Ормузского пролива.

Индекс Никкей 225 упал на 1,7% ниже 63 000 в понедельник, достигнув шестинедельного минимума и следуя за снижением фьючерсов на акции США на фоне растущих опасений по поводу безопасности разработки искусственного интеллекта. В субботу генеральный директор Anthropic Дарио Амодеи призвал компании ИИ замедлить разработку своих самых продвинутых моделей из-за рисков безопасности, при этом пообещав ввести дополнительные меры безопасности в компании. Инвесторы также столкнулись с ростом цен на нефть после того, как Саудовская Аравия закрыла критически важный Восточно-Западный трубопровод, который предоставляет альтернативный маршрут к Ормузскому проливу. Более высокие цены на энергоносители усилили ожидания более жесткой монетарной политики, при этом ожидается, что как Федеральная резервная система США, так и Банк Японии повысят процентные ставки на этой неделе. Акции технологических компаний и связанных с ИИ компаний возглавили потери, при этом Kioxia Holdings (-8,6%), SoftBank Group (-12%), Advantest (-4,5%), Taiyo Yuden (-8,3%) и Tokyo Electron (-2,6%) показали резкое снижение.

Золото колебалось около 4,300 долларов за унцию в понедельник после трехнедельного снижения, под давлением растущих цен на нефть и ставок на ужесточение монетарной политики Федеральной резервной системы. Цены на нефть подскочили к четырехмесячным максимумам в понедельник после того, как Саудовская Аравия закрыла ключевой трубопровод, использовавшийся для обхода Ормузского пролива после атак дронов. Затянувшийся кризис на Ближнем Востоке оказал инфляционное давление на глобальную экономику, усилив ястребиную позицию по процентным ставкам. В настоящее время рынки оценивают вероятность повышения ставки ФРС на 25 базисных пунктов в среду примерно в 86%. Данные в пятницу показали, что потребительская инфляция в США осталась на уровне 3.4% в августе, что соответствует июлю и прогнозам, в то время как месячный индекс потребительских цен вырос на 0.4%, что является самым сильным увеличением за три месяца. Цены производителей в США также ускорились в августе, так как война в Иране подтолкнула оптовые цены на энергию вверх, в то время как данные по рынку труда указывают на продолжающуюся устойчивость занятости.

Банк России оставил ключевую ставку без изменений на уровне 14% на заседании в сентябре 2026 года, что соответствовало ожиданиям рынка, после десяти последовательных снижений процентной ставки с момента ухода от рекордно высокой ставки в 21% в мае прошлого года. Это решение было оправдано, так как центральный банк заявил, что базовая инфляция резко возросла в третьем квартале, но назвал это увеличение результатом разовых, экзогенных факторов, отметив, что дефляция должна возобновиться. Последние данные показали, что сезонно скорректированный рост цен в годовом исчислении составил 11,6%, так как ограниченные мощности переработки из-за украинских атак вызвали скачок цен на энергоносители. В свою очередь, банк отметил, что потребление замедляется умеренными темпами, несмотря на то, что остается высоким. Между тем, рынок труда оставался напряженным, а уровень безработицы держался около рекордно низких значений, так как мужчины трудоспособного возраста мигрировали за границу, чтобы избежать военного призыва в связи с войной в Украине.

Годовой уровень инфляции в России вырос до 6,3% в августе 2026 года, достигнув самого высокого уровня с ноября 2025 года, увеличившись с 6% в предыдущем месяце и совпав с ожиданиями рынка. Инфляция на продукты питания выросла до 5% с 4,4%, в то время как рост цен на непродовольственные товары также немного увеличился до 6,5% с 6,4%. Инфляция на моторное топливо замедлилась до 24,6% с 25,9%, хотя и оставалась высокой, так как украинские атаки на российскую энергетическую инфраструктуру затрудняли её перерабатывающие мощности. В свою очередь, инфляция на пассажирские перевозки выросла до 10,7% с 9,1% в предыдущем месяце, в то время как инфляция на услуги увеличилась до 7,9% с 7,8%. Базовая инфляция также выросла до 5,4% с 5,2%, достигнув самого высокого уровня за семь месяцев. Между тем, инфляция на коммунальные услуги осталась практически неизменной на уровне 1,6%. По сравнению с предыдущим месяцем, потребительские цены снизились на 0,1%, что стало обратным изменением по сравнению с ростом на 0,5% в предыдущем месяце.

Согласно предварительным оценкам, федеральное правительство России зафиксировало дефицит бюджета в размере 5,8 трлн рублей в январе-августе 2026 года, что составляет 2,5% ВВП, по сравнению с 3,9 трлн рублей за аналогичный период прошлого года. Этот показатель значительно превышает годовой целевой уровень в 3,8 трлн рублей, что эквивалентно 1,6% ВВП. Федеральные расходы выросли на 14,7% в годовом исчислении до 31,724 трлн рублей, в то время как доходы увеличились всего на 9,2% до 25,929 трлн рублей. Доходы, не связанные с нефтью и газом, выросли на 18,1% до 20,9 трлн рублей, частично компенсируя снижение доходов от нефти и газа на 16,7% до 5 трлн рублей. Россия зафиксировала профицит бюджета в размере 660 млрд рублей в августе, что является крупнейшим месячным профицитом за год, согласно расчетам Bloomberg на основе данных Министерства финансов, чему способствовали дивидендные выплаты от государственных банков и компаний.